第一章　 總則

　　第一條　　  為規(guī)范私募產(chǎn)品在機(jī)構(gòu)間私募產(chǎn)品報(bào)價(jià)與服務(wù)系統(tǒng)(以下簡(jiǎn)稱“報(bào)價(jià)系統(tǒng)”)的發(fā)行與轉(zhuǎn)讓,保護(hù)投資者合法權(quán)益,維護(hù)報(bào)價(jià)系統(tǒng)運(yùn)行秩序,根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)及《機(jī)構(gòu)間私募產(chǎn)品報(bào)價(jià)與服務(wù)系統(tǒng)管理辦法(試行)》(以下簡(jiǎn)稱《管理辦法》),制定本規(guī)則。

　　第二條　　  報(bào)價(jià)系統(tǒng)參與人(以下簡(jiǎn)稱“參與人”)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)開(kāi)展私募產(chǎn)品的發(fā)行與轉(zhuǎn)讓活動(dòng),適用本規(guī)則。

　　第三條　　  參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)遵循公平自愿、誠(chéng)實(shí)信用的原則。

　　第四條　　  在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品,應(yīng)當(dāng)符合《管理辦法》及《機(jī)構(gòu)間私募產(chǎn)品報(bào)價(jià)與服務(wù)系統(tǒng)參與人管理規(guī)則(試行)》規(guī)定的參與人條件,開(kāi)通相應(yīng)業(yè)務(wù)權(quán)限,并在報(bào)價(jià)系統(tǒng)開(kāi)立相關(guān)賬戶。

　　第五條　　  私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓的,應(yīng)當(dāng)遵循法律法規(guī)關(guān)于私募產(chǎn)品持有人數(shù)量的規(guī)定。

　　第六條　　  報(bào)價(jià)系統(tǒng)接受報(bào)價(jià)與申報(bào)、進(jìn)行匹配成交以及交易信息發(fā)布的時(shí)間為每周7天,全天24小時(shí)。

　　第七條　　  報(bào)價(jià)系統(tǒng)的結(jié)算開(kāi)始時(shí)間為每個(gè)工作日的15:30。對(duì)于在每日15:30之后匹配成交的交易,報(bào)價(jià)系統(tǒng)在次一工作日15:30之后進(jìn)行結(jié)算。

　　報(bào)價(jià)系統(tǒng)可以根據(jù)私募產(chǎn)品的特殊要求,經(jīng)參與人申請(qǐng)后提前對(duì)該私募產(chǎn)品進(jìn)行結(jié)算。

　　第八條　　  私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓的,應(yīng)當(dāng)在注冊(cè)前在報(bào)價(jià)系統(tǒng)領(lǐng)取產(chǎn)品代碼。

　　按照相關(guān)規(guī)定在其他場(chǎng)所已領(lǐng)取產(chǎn)品代碼的私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓的,其產(chǎn)品代碼體系與報(bào)價(jià)系統(tǒng)一致的,可以直接在報(bào)價(jià)系統(tǒng)使用;不一致的,應(yīng)當(dāng)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)重新領(lǐng)取產(chǎn)品代碼。

　　第九條　　  中證資本市場(chǎng)市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心有限責(zé)任公司(以下簡(jiǎn)稱“市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心”)對(duì)私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)的發(fā)行與轉(zhuǎn)讓活動(dòng)進(jìn)行日常管理。

　　第二章　 發(fā)行

　　第一節(jié) 一般規(guī)定

　　第十條　　  在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行私募產(chǎn)品的,應(yīng)當(dāng)由具有創(chuàng)設(shè)類(lèi)或推薦類(lèi)業(yè)務(wù)權(quán)限的參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)填寫(xiě)發(fā)行注冊(cè)表,并向特定參與人披露相關(guān)發(fā)行文件。

　　第十一條 報(bào)價(jià)系統(tǒng)為私募產(chǎn)品的發(fā)行提供意向發(fā)布、在線路演、在線協(xié)商等服務(wù)。在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行注冊(cè)私募產(chǎn)品之前,參與人可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)向特定參與人定向推介和詢價(jià)。

　　參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)定向推介和詢價(jià)的,應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)以及報(bào)價(jià)系統(tǒng)相關(guān)規(guī)則,不得發(fā)布虛假信息。

　　第十二條 私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行可以采用定價(jià)及針對(duì)特定對(duì)象的簿記建檔、招標(biāo)等方式。參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)應(yīng)當(dāng)明確私募產(chǎn)品的發(fā)行方式。

　　第十三條 參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)應(yīng)當(dāng)明確私募產(chǎn)品的發(fā)行期。

　　發(fā)行結(jié)束后,私募產(chǎn)品達(dá)到發(fā)行條件的,參與人應(yīng)當(dāng)在發(fā)行期滿之日起10個(gè)工作日內(nèi)確認(rèn)發(fā)行成功并向認(rèn)購(gòu)該私募產(chǎn)品的參與人披露本次發(fā)行結(jié)果、發(fā)行數(shù)量、發(fā)行總金額等信息。

　　第十四條 參與人可以在私募產(chǎn)品發(fā)行文件或認(rèn)購(gòu)協(xié)議中約定最低發(fā)行規(guī)?；虬l(fā)行失敗的其他情形。

　　約定發(fā)行失敗情形的,參與人應(yīng)當(dāng)在私募產(chǎn)品發(fā)行文件或認(rèn)購(gòu)協(xié)議中約定退還認(rèn)購(gòu)資金的時(shí)間以及利息的計(jì)算方式。私募產(chǎn)品發(fā)行文件或認(rèn)購(gòu)協(xié)議未約定的,參與人應(yīng)當(dāng)自發(fā)行期結(jié)束之日起10個(gè)工作日內(nèi),向認(rèn)購(gòu)私募產(chǎn)品的參與人退還認(rèn)購(gòu)資金及按銀行活期存款基準(zhǔn)利率計(jì)算的利息。

　　第十五條 參與人應(yīng)當(dāng)在發(fā)行注冊(cè)時(shí)明確其委托的登記結(jié)算機(jī)構(gòu)。參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)成功發(fā)行私募產(chǎn)品的,應(yīng)當(dāng)在發(fā)行成功后進(jìn)行初始登記,并向認(rèn)購(gòu)私募產(chǎn)品的參與人披露初始登記信息。

　　第二節(jié) 定價(jià)發(fā)行

　　第十六條 定價(jià)發(fā)行方式是指參與人以確定的發(fā)行價(jià)格在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行私募產(chǎn)品。

　　參與人以定價(jià)方式在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行私募產(chǎn)品的,可以向報(bào)價(jià)系統(tǒng)全部或部分參與人定價(jià)發(fā)行私募產(chǎn)品,也可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)選擇部分特定參與人進(jìn)行協(xié)商,在確認(rèn)認(rèn)購(gòu)意向后定向發(fā)行。

　　參與人應(yīng)當(dāng)在發(fā)行注冊(cè)時(shí)明確私募產(chǎn)品的發(fā)行價(jià)格、發(fā)行規(guī)模等發(fā)行要素,并在報(bào)價(jià)系統(tǒng)向參與人定向披露相關(guān)發(fā)行信息。

　　第十七條 參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)認(rèn)購(gòu)私募產(chǎn)品,應(yīng)當(dāng)在發(fā)行期內(nèi)發(fā)出認(rèn)購(gòu)申報(bào)。

　　認(rèn)購(gòu)申報(bào)應(yīng)當(dāng)包括產(chǎn)品代碼、產(chǎn)品名稱、認(rèn)購(gòu)數(shù)量、認(rèn)購(gòu)金額、認(rèn)購(gòu)人信息等內(nèi)容。

　　第十八條 參與人可以在認(rèn)購(gòu)申報(bào)發(fā)送登記結(jié)算機(jī)構(gòu)之前撤銷(xiāo)。

　　參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)可以明確認(rèn)購(gòu)申報(bào)不可撤銷(xiāo),并在發(fā)行文件中予以說(shuō)明。

　　第十九條 參與人以定價(jià)方式發(fā)行私募產(chǎn)品的,可以選擇按照時(shí)間優(yōu)先或比例配售等配售原則在報(bào)價(jià)系統(tǒng)進(jìn)行認(rèn)購(gòu)配售,并在發(fā)行注冊(cè)時(shí)明確私募產(chǎn)品的配售原則。

　　第三節(jié) 簿記建檔發(fā)行

　　第二十條 私募產(chǎn)品以簿記建檔方式在報(bào)價(jià)系統(tǒng)向特定對(duì)象發(fā)行的,在發(fā)行人確定私募產(chǎn)品利率(價(jià)格)區(qū)間后,申購(gòu)私募產(chǎn)品的參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)出申購(gòu)申報(bào),由簿記管理人記錄申購(gòu)利率(價(jià)格)及數(shù)量意愿,按約定的定價(jià)和配售原則及方式確定最終發(fā)行利率(價(jià)格),并進(jìn)行配售。

　　第二十一條 發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人作為簿記管理人,負(fù)責(zé)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)進(jìn)行簿記建檔發(fā)行注冊(cè)、按照約定進(jìn)行發(fā)行配售以及對(duì)簿記建檔過(guò)程中的重要事項(xiàng)的決策過(guò)程進(jìn)行記錄和說(shuō)明并妥善保存等。

　　簿記管理人應(yīng)當(dāng)是具有創(chuàng)設(shè)類(lèi)或推薦類(lèi)業(yè)務(wù)權(quán)限的參與人。

　　第二十二條 簿記管理人應(yīng)當(dāng)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)披露簿記建檔發(fā)行方案,內(nèi)容包括但不限于定價(jià)、配售的具體原則及方式。

　　簿記管理人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)應(yīng)當(dāng)明確私募產(chǎn)品申購(gòu)利率(價(jià)格)區(qū)間、單筆最低與最高申報(bào)份額、簿記開(kāi)始及結(jié)束時(shí)間等內(nèi)容。

　　第二十三條 發(fā)行注冊(cè)通過(guò)確認(rèn)后,簿記管理人應(yīng)當(dāng)按照簿記建檔發(fā)行方案中確定的簿記開(kāi)始時(shí)間在報(bào)價(jià)系統(tǒng)確認(rèn)開(kāi)始發(fā)行,接受參與人的申購(gòu)申報(bào)。

　　第二十四條 申購(gòu)私募產(chǎn)品的參與人應(yīng)當(dāng)根據(jù)私募產(chǎn)品利率(價(jià)格)區(qū)間在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)出申購(gòu)申報(bào)。參與人在簿記建檔期間只能發(fā)出一次申購(gòu)申報(bào),且不可撤銷(xiāo)。

　　簿記建檔申購(gòu)申報(bào)應(yīng)當(dāng)包括產(chǎn)品代碼、產(chǎn)品名稱、申購(gòu)數(shù)量、申購(gòu)利率(價(jià)格)、申購(gòu)人信息等內(nèi)容。每次申購(gòu)申報(bào)可以包括對(duì)多個(gè)不同利率(價(jià)格)價(jià)位的申購(gòu)意愿。

　　第二十五條 簿記管理人應(yīng)當(dāng)根據(jù)簿記建檔發(fā)行方案確定的定價(jià)、配售原則在報(bào)價(jià)系統(tǒng)確定有效申購(gòu)申報(bào)及申購(gòu)成功的參與人。簿記建檔定價(jià)應(yīng)當(dāng)按照發(fā)行方案確定的申購(gòu)辦法進(jìn)行,原則上應(yīng)當(dāng)按照利率由低至高或價(jià)格由高至低原則,對(duì)有效申購(gòu)逐筆累計(jì),直至累計(jì)至計(jì)劃發(fā)行額募滿或全部申購(gòu)申報(bào)配售完成為止。

　　第四節(jié) 招標(biāo)發(fā)行

　　第二十六條 私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)以招標(biāo)方式向特定對(duì)象發(fā)行的,應(yīng)當(dāng)由發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)進(jìn)行發(fā)行注冊(cè)并披露招標(biāo)發(fā)行材料。

　　在報(bào)價(jià)系統(tǒng)招標(biāo)發(fā)行私募產(chǎn)品的,發(fā)行人應(yīng)當(dāng)簽署通過(guò)報(bào)價(jià)系統(tǒng)招標(biāo)發(fā)行的承諾函,并在發(fā)行注冊(cè)時(shí)提供。

　　第二十七條 參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)應(yīng)當(dāng)明確招標(biāo)發(fā)行的招標(biāo)標(biāo)的、招標(biāo)數(shù)量、中標(biāo)確定方式、標(biāo)位投標(biāo)限額、投標(biāo)利率(價(jià)格)區(qū)間、應(yīng)急招投標(biāo)方案等要素。

　　參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)可以明確要求投標(biāo)參與人在投標(biāo)時(shí)必須按照規(guī)定的步長(zhǎng),即一定的投標(biāo)標(biāo)位變動(dòng)幅度進(jìn)行投標(biāo)。

　　參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)可以規(guī)定參加投標(biāo)的人數(shù)限制,但最低不少于3人。

　　第二十八條 投標(biāo)參與人應(yīng)當(dāng)在招標(biāo)發(fā)行開(kāi)始前在報(bào)價(jià)系統(tǒng)報(bào)名參加投標(biāo),經(jīng)發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人確認(rèn)后可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)進(jìn)行投標(biāo)。私募產(chǎn)品的發(fā)行人可以在發(fā)行前明確投標(biāo)參與人的名單并在發(fā)行注冊(cè)時(shí)提供。

　　發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人可以在發(fā)行注冊(cè)時(shí)確認(rèn)簡(jiǎn)化投標(biāo)報(bào)名程序,允許報(bào)價(jià)系統(tǒng)的參與人無(wú)須報(bào)名即可直接在報(bào)價(jià)系統(tǒng)投標(biāo)。

　　第二十九條 發(fā)行注冊(cè)通過(guò)確認(rèn)后,參與人應(yīng)當(dāng)按照確定的招標(biāo)開(kāi)始時(shí)間在報(bào)價(jià)系統(tǒng)啟動(dòng)招標(biāo)發(fā)行,接受申購(gòu)私募產(chǎn)品的參與人的投標(biāo)申報(bào)。

　　第三十條 投標(biāo)參與人應(yīng)當(dāng)根據(jù)發(fā)行人確定的投標(biāo)利率(價(jià)格)區(qū)間在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)出投標(biāo)申報(bào)。參與人在招標(biāo)期間只能發(fā)出一次投標(biāo)申報(bào),且不可撤銷(xiāo)。

　　投標(biāo)申報(bào)應(yīng)當(dāng)包括產(chǎn)品代碼、產(chǎn)品名稱、申購(gòu)數(shù)量、投標(biāo)利率(價(jià)格)、投標(biāo)人信息等內(nèi)容。每次投標(biāo)申報(bào)上可以包括對(duì)多個(gè)不同利率(價(jià)格)標(biāo)位的投標(biāo)。

　　第三十一條 參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)可以選擇單一價(jià)格招標(biāo)或多重價(jià)格招標(biāo)。報(bào)價(jià)系統(tǒng)根據(jù)參與人的選擇按照相應(yīng)招標(biāo)發(fā)行方式確認(rèn)中標(biāo)結(jié)果。

　　第三十二條 符合招標(biāo)利率(價(jià)格)區(qū)間的投標(biāo)為有效投標(biāo)。報(bào)價(jià)系統(tǒng)按照利率由低至高或價(jià)格由高至低原則,對(duì)有效投標(biāo)逐筆募入,直到募滿招標(biāo)額或?qū)⑷坑行?biāo)位募完為止。

　　最高中標(biāo)利率標(biāo)位或最低中標(biāo)價(jià)格標(biāo)位上的投標(biāo)額大于剩余招標(biāo)額時(shí),該標(biāo)位只有一個(gè)投標(biāo)申報(bào)的,報(bào)價(jià)系統(tǒng)按照剩余招標(biāo)額滿足該標(biāo)位的申購(gòu)并確認(rèn)中標(biāo);該標(biāo)位有多個(gè)投標(biāo)申報(bào)的,報(bào)價(jià)系統(tǒng)按照參與人在發(fā)行注冊(cè)時(shí)選擇的時(shí)間優(yōu)先或按比例配售原則等處理方式進(jìn)行相應(yīng)處理。

　　第三十三條 招標(biāo)發(fā)行的招標(biāo)標(biāo)的為產(chǎn)品票面利率時(shí),采用單一價(jià)格招標(biāo)的,全場(chǎng)最高中標(biāo)利率為當(dāng)期產(chǎn)品票面利率,中標(biāo)參與人均按面值認(rèn)購(gòu);采用多重價(jià)格招標(biāo)發(fā)行方式的,全場(chǎng)加權(quán)平均中標(biāo)利率為當(dāng)期產(chǎn)品票面利率,中標(biāo)參與人按各自中標(biāo)標(biāo)位利率與票面利率折算的價(jià)格認(rèn)購(gòu)。

　　招標(biāo)標(biāo)的為發(fā)行價(jià)格時(shí),采用單一價(jià)格招標(biāo)的,全場(chǎng)最低中標(biāo)價(jià)格為當(dāng)期產(chǎn)品發(fā)行價(jià)格,中標(biāo)參與人均按發(fā)行價(jià)格認(rèn)購(gòu);采用多重價(jià)格招標(biāo)發(fā)行方式的,全場(chǎng)加權(quán)平均中標(biāo)價(jià)格為當(dāng)期產(chǎn)品發(fā)行價(jià)格,中標(biāo)機(jī)構(gòu)按各自中標(biāo)標(biāo)位的價(jià)格認(rèn)購(gòu)。

　　第三十四條 投標(biāo)截止后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)對(duì)有效投標(biāo)按照發(fā)行注冊(cè)確定的招標(biāo)方式進(jìn)行處理,產(chǎn)生招標(biāo)結(jié)果。發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人確認(rèn)招標(biāo)結(jié)果后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)向各中標(biāo)參與人發(fā)送各自的中標(biāo)結(jié)果。

　　第三十五條 市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以為發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人提供招標(biāo)發(fā)行現(xiàn)場(chǎng),招標(biāo)發(fā)行現(xiàn)場(chǎng)與其他區(qū)域隔離,并設(shè)置用于招標(biāo)發(fā)行的電腦、應(yīng)急電話和應(yīng)急投標(biāo)傳真機(jī)。

　　發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人未選擇前往發(fā)行現(xiàn)場(chǎng)招標(biāo)發(fā)行的,在招標(biāo)期間報(bào)價(jià)系統(tǒng)將不對(duì)發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人顯示投標(biāo)指令的具體信息。招標(biāo)結(jié)束后,發(fā)行或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人可以查閱、打印、導(dǎo)出報(bào)價(jià)系統(tǒng)自動(dòng)生成的中標(biāo)結(jié)果。

　　第五節(jié) 其他規(guī)定

　　第三十六條 資產(chǎn)管理計(jì)劃或私募投資基金的管理人可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)開(kāi)展資產(chǎn)管理計(jì)劃和私募投資基金的申購(gòu)和贖回業(yè)務(wù)。參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)申購(gòu)、贖回資產(chǎn)管理計(jì)劃或私募投資者基金的,應(yīng)當(dāng)在開(kāi)放期內(nèi)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)出申購(gòu)申報(bào)和贖回申報(bào)。

　　第三十七條 參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)出的申購(gòu)申報(bào)應(yīng)當(dāng)包括產(chǎn)品代碼、產(chǎn)品名稱、申購(gòu)金額、申購(gòu)人信息等內(nèi)容。

　　參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)出的贖回申報(bào)應(yīng)當(dāng)包括產(chǎn)品代碼、產(chǎn)品名稱、贖回份額等內(nèi)容。

　　資產(chǎn)管理計(jì)劃或私募投資基金的管理人可以在發(fā)行注冊(cè)時(shí)明確申購(gòu)、贖回申報(bào)是否可以撤銷(xiāo)。

　　第三十八條 資產(chǎn)管理計(jì)劃或私募投資基金單日凈贖回份額超過(guò)產(chǎn)品管理人約定的一定比例時(shí),管理人可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)確認(rèn)該資產(chǎn)管理計(jì)劃和私募投資基金發(fā)生巨額贖回。報(bào)價(jià)系統(tǒng)根據(jù)該資產(chǎn)管理計(jì)劃和私募投資基金合同規(guī)定進(jìn)行交易限制。

　　第三十九條 資產(chǎn)管理計(jì)劃和私募投資基金合同對(duì)最低持有份額數(shù)量有約定的,報(bào)價(jià)系統(tǒng)根據(jù)合同約定的強(qiáng)制贖回條款或其他約定方式進(jìn)行交易限制。

　　第三章　 轉(zhuǎn)讓

　　第一節(jié) 一般規(guī)定

　　第四十條 在報(bào)價(jià)系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的,應(yīng)當(dāng)由具有創(chuàng)設(shè)類(lèi)或推薦類(lèi)業(yè)務(wù)權(quán)限的參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)填寫(xiě)轉(zhuǎn)讓注冊(cè)表,并向特定參與人披露相關(guān)文件。

　　第四十一條 私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓可以采用協(xié)商成交、點(diǎn)擊成交、拍賣(mài)競(jìng)價(jià)、標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)、做市等方式。

　　私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓注冊(cè)時(shí)應(yīng)當(dāng)明確采用的轉(zhuǎn)讓方式。

　　第四十二條 意向報(bào)價(jià)是參與人發(fā)布的表明其交易意向的報(bào)價(jià)信息。參與人可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布針對(duì)私募產(chǎn)品的意向報(bào)價(jià),尋找交易對(duì)手方。有交易意向的參與人可以與意向報(bào)價(jià)發(fā)布人進(jìn)行在線協(xié)商。

　　意向報(bào)價(jià)不具有成交義務(wù),可以包含確定的私募產(chǎn)品名稱或代碼、價(jià)格、數(shù)量、買(mǎi)賣(mài)方向、交收方式等要素。意向報(bào)價(jià)發(fā)布后可以撤銷(xiāo)。

　　第四十三條 要約報(bào)價(jià)是參與人發(fā)布的表明其以明確價(jià)格成交的標(biāo)準(zhǔn)化報(bào)價(jià)信息。參與人可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布針對(duì)私募產(chǎn)品的要約報(bào)價(jià),有交易意向的參與人直接對(duì)要約報(bào)價(jià)進(jìn)行成交確認(rèn),經(jīng)成交確認(rèn)后即完成轉(zhuǎn)讓交易。

　　要約報(bào)價(jià)可以通過(guò)點(diǎn)擊確認(rèn)直接成交,也可以通過(guò)報(bào)價(jià)系統(tǒng)匹配買(mǎi)賣(mài)方向、價(jià)格、約定號(hào)等要素后與相對(duì)應(yīng)的要約報(bào)價(jià)成交。

　　要約報(bào)價(jià)具有成交義務(wù),應(yīng)當(dāng)包含確定的私募產(chǎn)品名稱或代碼、價(jià)格、數(shù)量、是否允許部分成交、買(mǎi)賣(mài)方向、交收方式、約定號(hào)等要素。要約報(bào)價(jià)允許部分成交的,未成交的部分可以撤銷(xiāo)。

　　第四十四條 參與人可以設(shè)定報(bào)價(jià)的有效期,有效期最長(zhǎng)為30工作日。未設(shè)定有效期的,報(bào)價(jià)當(dāng)日有效。

　　前款所稱當(dāng)日有效是指當(dāng)日15:30前的報(bào)價(jià)在當(dāng)日15:30前有效,15:30后的報(bào)價(jià)在次日15:30前有效。

　　第四十五條 參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓注冊(cè)時(shí)應(yīng)當(dāng)確定私募產(chǎn)品的面額、單筆最小轉(zhuǎn)讓數(shù)量、價(jià)格最小變動(dòng)單位等交易參數(shù)。各交易參數(shù)應(yīng)當(dāng)符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)和報(bào)價(jià)系統(tǒng)的相關(guān)規(guī)定以及產(chǎn)品合同的約定要求。

　　報(bào)價(jià)系統(tǒng)可以對(duì)私募產(chǎn)品的面額、單筆最小轉(zhuǎn)讓數(shù)量和價(jià)格最小變動(dòng)單位等交易參數(shù)標(biāo)準(zhǔn)予以調(diào)整,并將調(diào)整結(jié)果告知參與人。

　　第四十六條 轉(zhuǎn)讓成交后,參與人可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)查閱成交信息。報(bào)價(jià)系統(tǒng)可以為雙方參與人提供成交確認(rèn)單,參與人可以進(jìn)行查閱、打印。

　　第二節(jié) 轉(zhuǎn)讓方式

　　第四十七條 參與人以協(xié)商成交方式轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的,可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布意向報(bào)價(jià)或要約報(bào)價(jià),與交易對(duì)手方在線上或線下進(jìn)行協(xié)商。

　　交易雙方協(xié)商一致后,由一方參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布要約報(bào)價(jià),交易對(duì)手方在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布與該要約報(bào)價(jià)買(mǎi)賣(mài)方向相反、數(shù)量、價(jià)格、約定號(hào)等完全一致的要約報(bào)價(jià),經(jīng)報(bào)價(jià)系統(tǒng)匹配后成交。

　　第四十八條 參與人以點(diǎn)擊成交方式轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的,由一方參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布買(mǎi)入或賣(mài)出的要約報(bào)價(jià),交易對(duì)手方點(diǎn)擊確認(rèn)該要約報(bào)價(jià)后成交。存在多個(gè)參與人點(diǎn)擊確認(rèn)的,按照時(shí)間優(yōu)先原則匹配成交。

　　參與人在發(fā)布要約報(bào)價(jià)時(shí)選擇部分成交的,交易對(duì)手方點(diǎn)擊確認(rèn)該要約報(bào)價(jià)時(shí)可以選擇交易的數(shù)量,轉(zhuǎn)讓成交后的剩余部分可以繼續(xù)接受其他參與人的點(diǎn)擊確認(rèn)。

　　第四十九條 參與人可以在報(bào)價(jià)系統(tǒng)以拍賣(mài)競(jìng)價(jià)方式轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品,其他參與人在規(guī)定的拍賣(mài)時(shí)間內(nèi)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布買(mǎi)入要約報(bào)價(jià),報(bào)價(jià)系統(tǒng)在拍賣(mài)時(shí)間結(jié)束后根據(jù)價(jià)格優(yōu)先的原則將最優(yōu)應(yīng)價(jià)的買(mǎi)入要約報(bào)價(jià)確認(rèn)成交。

　　第五十條 賣(mài)方參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)以拍賣(mài)競(jìng)價(jià)方式轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的,應(yīng)當(dāng)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布意向報(bào)價(jià)以發(fā)起拍賣(mài)競(jìng)價(jià)。

　　發(fā)起拍賣(mài)競(jìng)價(jià)的意向報(bào)價(jià)內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括拍賣(mài)標(biāo)的產(chǎn)品代碼、起始價(jià)格、保留價(jià)、拍賣(mài)數(shù)量、是否允許部分成交、競(jìng)價(jià)成交原則、拍賣(mài)競(jìng)價(jià)開(kāi)始時(shí)間、拍賣(mài)競(jìng)價(jià)結(jié)束時(shí)間等。

　　第五十一條 賣(mài)方參與人發(fā)布意向報(bào)價(jià)后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)按照賣(mài)方設(shè)置的拍賣(mài)競(jìng)價(jià)開(kāi)始時(shí)間自動(dòng)開(kāi)始競(jìng)價(jià),接受其他參與人的買(mǎi)入要約報(bào)價(jià)。

　　第五十二條 買(mǎi)方參與人應(yīng)當(dāng)在規(guī)定的拍賣(mài)時(shí)間內(nèi)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布買(mǎi)入要約報(bào)價(jià),買(mǎi)入價(jià)格應(yīng)當(dāng)符合賣(mài)方設(shè)置的起始價(jià)格、價(jià)格步長(zhǎng)等要求。

　　第五十三條 賣(mài)方參與人應(yīng)當(dāng)設(shè)置拍賣(mài)起始價(jià)格,買(mǎi)方參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布的買(mǎi)入要約報(bào)價(jià),其買(mǎi)入價(jià)格應(yīng)當(dāng)高于拍賣(mài)起始價(jià)格。

　　第五十四條 賣(mài)方參與人選擇全部成交的,報(bào)價(jià)系統(tǒng)在拍賣(mài)時(shí)間結(jié)束后,按照價(jià)格優(yōu)先的原則將在拍賣(mài)保留價(jià)之上的最高買(mǎi)入要約報(bào)價(jià)確認(rèn)成交。

　　賣(mài)方參與人允許部分成交的,可以在發(fā)布意向報(bào)價(jià)時(shí)選擇單一價(jià)格競(jìng)價(jià)成交原則或多重價(jià)格競(jìng)價(jià)成交原則。

　　報(bào)價(jià)系統(tǒng)在拍賣(mài)時(shí)間結(jié)束后,按照價(jià)格優(yōu)先、時(shí)間優(yōu)先的原則依次滿足在拍賣(mài)保留價(jià)之上的買(mǎi)入要約報(bào)價(jià),直至拍賣(mài)份額全部成交或有效買(mǎi)入要約報(bào)價(jià)全部滿足。選擇單一價(jià)格競(jìng)價(jià)成交原則的,滿足拍賣(mài)份額的最低買(mǎi)入競(jìng)價(jià)申報(bào)價(jià)格為拍賣(mài)成交價(jià)格,各競(jìng)價(jià)成功的參與人按照拍賣(mài)成交價(jià)格支付;選擇多重價(jià)格成交原則的,各競(jìng)價(jià)成功的參與人按照各自申報(bào)的價(jià)格支付。

　　第五十五條 拍賣(mài)時(shí)間結(jié)束后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)根據(jù)賣(mài)方參與人選擇的競(jìng)價(jià)成交原則以最優(yōu)的買(mǎi)入要約報(bào)價(jià)確認(rèn)成交。

　　拍賣(mài)競(jìng)價(jià)結(jié)束后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)自動(dòng)將競(jìng)價(jià)信息生成拍賣(mài)競(jìng)價(jià)記錄單,供參與競(jìng)價(jià)的參與人查閱、打印。

　　第五十六條 賣(mài)方參與人設(shè)置拍賣(mài)保留價(jià)的,拍賣(mài)時(shí)間結(jié)束后,買(mǎi)方參與人發(fā)布的最優(yōu)買(mǎi)入要約報(bào)價(jià)的價(jià)格低于拍賣(mài)保留價(jià)的,賣(mài)方參與人應(yīng)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)確認(rèn)拍賣(mài)失敗。

　　第五十七條 參與人可以作為買(mǎi)方在報(bào)價(jià)系統(tǒng)以標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)方式進(jìn)行私募產(chǎn)品交易,其他參與人作為賣(mài)方在規(guī)定的標(biāo)購(gòu)時(shí)間內(nèi)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布賣(mài)出要約報(bào)價(jià),報(bào)價(jià)系統(tǒng)在標(biāo)購(gòu)時(shí)間結(jié)束后根據(jù)價(jià)格優(yōu)先的原則將最優(yōu)應(yīng)價(jià)的賣(mài)出要約報(bào)價(jià)確認(rèn)成交。

　　第五十八條 買(mǎi)方參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)以標(biāo)購(gòu)方式受讓私募產(chǎn)品的,應(yīng)當(dāng)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布意向報(bào)價(jià)以發(fā)起標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)。

　　發(fā)起標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)的意向報(bào)價(jià)內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括標(biāo)購(gòu)標(biāo)的產(chǎn)品代碼、起始價(jià)格、保留價(jià)、標(biāo)購(gòu)數(shù)量、是否允許部分成交、競(jìng)價(jià)成交原則、標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)開(kāi)始時(shí)間、標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)結(jié)束時(shí)間等。

　　第五十九條 買(mǎi)方參與人發(fā)布意向報(bào)價(jià)后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)按照買(mǎi)方參與人設(shè)置的標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)開(kāi)始時(shí)間自動(dòng)開(kāi)始競(jìng)價(jià),接受其他參與人的賣(mài)出要約報(bào)價(jià)。　　

　　第六十條 賣(mài)方參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)參與標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)的,應(yīng)當(dāng)在規(guī)定的標(biāo)購(gòu)時(shí)間內(nèi)發(fā)布賣(mài)出要約報(bào)價(jià),賣(mài)出價(jià)格應(yīng)當(dāng)符合標(biāo)購(gòu)要素中對(duì)起始價(jià)格、價(jià)格步長(zhǎng)等內(nèi)容的要求。

　　第六十一條 買(mǎi)方參與人應(yīng)當(dāng)設(shè)置標(biāo)購(gòu)起始價(jià)格,賣(mài)方參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布的賣(mài)出要約報(bào)價(jià),其賣(mài)出價(jià)格應(yīng)低于標(biāo)購(gòu)起始價(jià)格。

　　第六十二條 買(mǎi)方參與人選擇全部成交的,報(bào)價(jià)系統(tǒng)在拍賣(mài)時(shí)間結(jié)束后,按照價(jià)格優(yōu)先的原則將在標(biāo)購(gòu)保留價(jià)之下的最低賣(mài)出要約報(bào)價(jià)確認(rèn)成交。

　　買(mǎi)方參與人允許部分成交的,可以在發(fā)布意向報(bào)價(jià)時(shí)選擇單一價(jià)格競(jìng)價(jià)成交原則或多重價(jià)格競(jìng)價(jià)成交原則。

　　報(bào)價(jià)系統(tǒng)在標(biāo)購(gòu)時(shí)間結(jié)束后,按照價(jià)格優(yōu)先、時(shí)間優(yōu)先的原則依次滿足在標(biāo)購(gòu)保留價(jià)之下的賣(mài)出要約報(bào)價(jià),直至標(biāo)購(gòu)份額全部成交或有效賣(mài)出要約報(bào)價(jià)全部滿足。選擇單一價(jià)格競(jìng)價(jià)成交原則的,滿足標(biāo)購(gòu)份額的最高賣(mài)出要約報(bào)價(jià)價(jià)格為標(biāo)購(gòu)成交價(jià)格,各競(jìng)價(jià)成功的參與人按照標(biāo)購(gòu)成交價(jià)格支付;選擇多重價(jià)格成交原則的,各競(jìng)價(jià)成功的參與人按照各自申報(bào)的價(jià)格支付。

　　第六十三條 標(biāo)購(gòu)時(shí)間結(jié)束后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)根據(jù)買(mǎi)方參與人選擇的競(jìng)價(jià)成交原則以最優(yōu)的賣(mài)出要約報(bào)價(jià)確認(rèn)成交。

　　標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)結(jié)束后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)自動(dòng)將競(jìng)價(jià)信息生成標(biāo)購(gòu)競(jìng)價(jià)記錄單,供參與競(jìng)價(jià)的參與人查閱或打印。

　　第六十四條 買(mǎi)方參與人設(shè)置標(biāo)購(gòu)保留價(jià)的,標(biāo)購(gòu)時(shí)間結(jié)束后,賣(mài)方參與人發(fā)布的最優(yōu)賣(mài)出要約報(bào)價(jià)的價(jià)格高于標(biāo)購(gòu)保留價(jià)的,買(mǎi)方參與人應(yīng)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)確認(rèn)標(biāo)購(gòu)失敗。

　　第六十五條 符合一定條件的參與人可以作為做市商在報(bào)價(jià)系統(tǒng)對(duì)某一私募產(chǎn)品同時(shí)發(fā)布買(mǎi)入和賣(mài)出的要約報(bào)價(jià),交易對(duì)手方點(diǎn)擊該買(mǎi)入或賣(mài)出的要約報(bào)價(jià)后,報(bào)價(jià)系統(tǒng)直接確認(rèn)成交。做市商對(duì)于其發(fā)布的要約報(bào)價(jià)具有成交義務(wù)。有關(guān)報(bào)價(jià)系統(tǒng)做市商交易的具體規(guī)則,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心另行規(guī)定。

　　第四章　 業(yè)務(wù)管理

　　第一節(jié) 交易管理

　　第六十六條 市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以發(fā)布私募產(chǎn)品交易即時(shí)報(bào)價(jià)行情、成交統(tǒng)計(jì)、產(chǎn)品收益率曲線等交易信息。

　　市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以編制反映成交情況的各類(lèi)定期報(bào)表,并通過(guò)報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)布。

　　報(bào)價(jià)系統(tǒng)私募業(yè)務(wù)信息歸市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心所有。未經(jīng)許可,任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人不得為商業(yè)目的利用和傳播。

　　第六十七條 因不可抗力、意外事件、技術(shù)故障等導(dǎo)致參與人無(wú)法正常在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的,參與人可以向市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心提出應(yīng)急交易處理申請(qǐng)。　

　　參與人應(yīng)當(dāng)將完成內(nèi)部審批及簽章程序的應(yīng)急交易申請(qǐng)傳真到市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心應(yīng)急交易傳真機(jī),并在發(fā)行結(jié)束或轉(zhuǎn)讓申報(bào)完成后2個(gè)工作日內(nèi)向市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心出具應(yīng)急交易說(shuō)明書(shū),說(shuō)明應(yīng)急交易的原因。

　　有關(guān)應(yīng)急交易處理的具體規(guī)則,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心另行制定。

　　第六十八條 私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行的,發(fā)行人或管理人應(yīng)當(dāng)對(duì)該私募產(chǎn)品發(fā)行階段的持有人數(shù)進(jìn)行控制。

　　私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓的,報(bào)價(jià)系統(tǒng)對(duì)該私募產(chǎn)品持有人數(shù)進(jìn)行監(jiān)督控制,不接受將導(dǎo)致私募產(chǎn)品持有人數(shù)超過(guò)法律法規(guī)限制的報(bào)價(jià)申報(bào)。

　　第六十九條 市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心對(duì)負(fù)有信息披露義務(wù)的參與人進(jìn)行監(jiān)督管理。參與人違反信息披露義務(wù),市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以依據(jù)《管理辦法》及相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則對(duì)其采取相應(yīng)的管理措施。

　　私募產(chǎn)品的信息披露義務(wù)人不是參與人的,信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)通過(guò)為該私募產(chǎn)品辦理發(fā)行、轉(zhuǎn)讓注冊(cè)的參與人在報(bào)價(jià)系統(tǒng)進(jìn)行信息披露。信息披露義務(wù)人違反信息披露義務(wù),市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以根據(jù)《管理辦法》對(duì)為該私募產(chǎn)品辦理發(fā)行、轉(zhuǎn)讓注冊(cè)的參與人采取相應(yīng)的管理措施。

　　第七十條 在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行或轉(zhuǎn)讓的私募產(chǎn)品出現(xiàn)以下情形的,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以暫停該私募產(chǎn)品的發(fā)行或轉(zhuǎn)讓:

　　(一)私募產(chǎn)品的交易價(jià)格嚴(yán)重偏離私募產(chǎn)品的公允價(jià)值或凈值的;

　　(二)設(shè)立、承銷(xiāo)或管理私募產(chǎn)品的參與人嚴(yán)重違反報(bào)價(jià)系統(tǒng)相關(guān)規(guī)則,導(dǎo)致參與人的相關(guān)業(yè)務(wù)權(quán)限被暫停或終止的;

　　(三)發(fā)行人申請(qǐng)暫停私募產(chǎn)品的發(fā)行或轉(zhuǎn)讓;

　　(四)根據(jù)法律法規(guī)、自律規(guī)則以及報(bào)價(jià)系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定可以暫停私募產(chǎn)品發(fā)行或轉(zhuǎn)讓的其他情形。

　　第七十一條 在報(bào)價(jià)系統(tǒng)暫停發(fā)行或轉(zhuǎn)讓的私募產(chǎn)品出現(xiàn)以下情形的,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以恢復(fù)該私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行或轉(zhuǎn)讓:

　　(一)暫停發(fā)行或轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的參與人提出恢復(fù)申請(qǐng)且具有正當(dāng)理由;

　　(二)導(dǎo)致暫停發(fā)行或轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的異常交易情形已消除并經(jīng)妥善處理;

　　(三)本規(guī)則第七十條第二項(xiàng)規(guī)定的參與人恢復(fù)相應(yīng)業(yè)務(wù)權(quán)限的;

　　(四)根據(jù)法律法規(guī)、自律規(guī)則以及報(bào)價(jià)系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定應(yīng)當(dāng)恢復(fù)私募產(chǎn)品發(fā)行或轉(zhuǎn)讓的其他情形。

　　第七十二條 在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行或轉(zhuǎn)讓的私募產(chǎn)品出現(xiàn)以下情形的,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以終止其在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行或轉(zhuǎn)讓:

　　(一)依法不再具備發(fā)行條件或不再符合轉(zhuǎn)讓條件的;

　　(二)嚴(yán)重破壞正常市場(chǎng)秩序的;

　　(三)設(shè)立或承銷(xiāo)私募產(chǎn)品的參與人提出按照約定的終止條款需要終止發(fā)行的;

　　(四)根據(jù)法律法規(guī)、自律規(guī)則以及報(bào)價(jià)系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定應(yīng)當(dāng)終止私募產(chǎn)品發(fā)行或轉(zhuǎn)讓的其他情形。

　　第七十三條 因不可抗力、意外事件、技術(shù)故障等情形導(dǎo)致報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行和轉(zhuǎn)讓異常的,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以中止報(bào)價(jià)系統(tǒng)的發(fā)行和轉(zhuǎn)讓活動(dòng),并予以公告。

　　導(dǎo)致異常的情形消除后,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以決定恢復(fù)交易。

　　第七十四條 私募產(chǎn)品在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行或轉(zhuǎn)讓時(shí),出現(xiàn)以下情形的,市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心可以采取適當(dāng)措施或認(rèn)定交易無(wú)效:

　　(一)因不可抗力、報(bào)價(jià)系統(tǒng)被非法侵入等原因造成嚴(yán)重后果的;

　　(二)違反本規(guī)則第五條規(guī)定,私募產(chǎn)品持有人數(shù)超過(guò)限制的;

　　(三)法律法規(guī)、自律規(guī)則以及報(bào)價(jià)系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定屬于無(wú)效交易的其他情形。

　　第七十五條 市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心對(duì)私募產(chǎn)品的發(fā)行、轉(zhuǎn)讓進(jìn)行監(jiān)督,并對(duì)以下情形進(jìn)行重點(diǎn)監(jiān)督:

　　(一)涉嫌內(nèi)幕交易、操縱市場(chǎng)等違法違規(guī)行為;

　　(二)交易價(jià)格或者交易量明顯異常的情形;

　　(三)法律法規(guī)、自律規(guī)則以及報(bào)價(jià)系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的其他情形。

　　第二節(jié) 信息披露

　　第七十六條 在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行、轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品的,發(fā)行人、承銷(xiāo)機(jī)構(gòu)、產(chǎn)品管理人或其他信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)按照法律法規(guī)、報(bào)價(jià)系統(tǒng)相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則和協(xié)議,通過(guò)報(bào)價(jià)系統(tǒng)向參與人定向披露信息,并保證披露信息的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。

　　第七十七條 接受投資者委托在報(bào)價(jià)系統(tǒng)認(rèn)購(gòu)、受讓私募產(chǎn)品的名義持有參與人,應(yīng)當(dāng)向?qū)嶋H認(rèn)購(gòu)和受讓私募產(chǎn)品的投資者披露信息披露義務(wù)人向其披露的全部信息。

　　第七十八條 私募產(chǎn)品同時(shí)在報(bào)價(jià)系統(tǒng)及其他約定的場(chǎng)所披露的,信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)確保在不同場(chǎng)所信息披露的時(shí)間、內(nèi)容保持一致。

　　第七十九條 在報(bào)價(jià)系統(tǒng)發(fā)行私募產(chǎn)品的,應(yīng)當(dāng)在完成私募產(chǎn)品登記后在報(bào)價(jià)系統(tǒng)披露當(dāng)期私募產(chǎn)品的實(shí)際發(fā)行規(guī)模、期限、初始登記情況等內(nèi)容。

　　第八十條 信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)履行定期披露和臨時(shí)披露義務(wù),披露的信息內(nèi)容應(yīng)當(dāng)符合報(bào)價(jià)系統(tǒng)相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定。私募產(chǎn)品存續(xù)期間發(fā)生以下情形的,信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)及時(shí)履行臨時(shí)披露義務(wù):

　　(一)不再符合報(bào)價(jià)系統(tǒng)參與人申請(qǐng)條件;

　　(二)可能對(duì)投資者利益產(chǎn)生重大影響的情形;

　　(三)私募產(chǎn)品價(jià)格出現(xiàn)異常波動(dòng);

　　(四)相關(guān)法律法規(guī)和業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的其他情形。

　　第五章　 附則

　　第八十一條 參與人可以經(jīng)由報(bào)價(jià)系統(tǒng)向與報(bào)價(jià)系統(tǒng)聯(lián)網(wǎng)的私募市場(chǎng)發(fā)布特定私募產(chǎn)品的報(bào)價(jià)。聯(lián)網(wǎng)私募市場(chǎng)應(yīng)當(dāng)將參與人的成交信息發(fā)送報(bào)價(jià)系統(tǒng)。

　　第八十二條 參與人代理投資者在報(bào)價(jià)系統(tǒng)認(rèn)購(gòu)、申購(gòu)、贖回、受讓或轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品,應(yīng)當(dāng)要求投資者遵守相關(guān)法律法規(guī)、自律規(guī)則及報(bào)價(jià)系統(tǒng)相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則。

　　第八十三條 市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心根據(jù)管理需要,可以對(duì)本規(guī)則未盡事宜另行制定相關(guān)規(guī)范。

 

　　第八十四條 本規(guī)則由市場(chǎng)監(jiān)測(cè)中心負(fù)責(zé)解釋,自發(fā)布之日起施行。